베이지안 계량경제학

“제3판발행 2024.08.20

제2판발행 2021.06.10

중판발행 2017.08.30

초판발행 2016.04.15

 

서문

집필 동기

저자는 2013년 12월 미국 듀크대에서 개최된 Bayes250이라는 베이지안 통계학회에 참석한 적이 있다. Thomas Bayes의 기념비적인 논문, An Essay towards Solving a Problem in the Doctrine of Chances (1763) 발표 250주년을 기념하는 학회였다. 이 학회의 경제·경영 세션 모임에 미국이나 유럽 학자 외에도 중국과 일본 베이지안 계량경제학자들이 다수를 차지한 반면, 아쉽게도 다른 한국인 학자는 만날 수 없었다. 비록 이 학회에 참가하지 않은 한국인 베이지안 계량경제학자들이 다수 있긴 하지만 확실히 우리나라가 중국이나 일본에 비해서 베이지안 계량경제학의 저변이 약하다는 인상을 지울 수 없었다. 결국 2014년 가을, 우리나라에 베이지안 계량경제학의 철학과 분석 방법을 보다 널리 알려야 한다는 어쭙잖은 사명감에 책을 쓰기로 마음을 굳혔다. 원고는 본 저자가 2014년 봄 대학원에서 처음으로 베이지안 계량경제학 강의를 하면서 정리한 강의노트를 기반으로 하였다.

대상

이 교과서는 경제학과 4학년이나 대학원생들을 대상으로 작성하였다. 매틀랩(Matlab) 프로그래밍에 대한 기초가 있고, 학부 계량경제학을 수강한 학생이라면 어렵지 않게 읽을 수 있는 수준이라고 믿는다.

매틀랩 코드와 강의동영상

하지만 저자의 믿음과 달리 학생들 입장에서는 계량경제학이라는 과목이 혼자 공부하기에는 쉽지 않은 과목이다. 독자의 이해를 돕기 위해 네이버카페(https://cafe.naver.com/bluegraynrh8c)에 교과서 내용과 관련된 모든 매틀랩 코드와 통계자료를 올려놓았다. 더불어 강의를 녹화하여 동영상을 YouTube에 올려놓았으니 검색창에서 ‘베이지안 계량경제학’을 검색하면 chapter별 강의 동영상을 볼 수 있다.

 

책의 구성

이 책은 베이지안 통계분석에 대한 직관적인 소개로 시작해서 선형회귀모형 추정을 통해 기초적인 베이지안 분석 기법인 깁스 샘플링을 구체적으로 설명한다. 그런 다음, 가장 일반적이고 표준적인 추정방법인 Metropolis-Hastings (M-H) 샘플링을 설명하고, 구조변화모형, 프라빗,구조 VAR, 마코프-스위칭, 상태-공간, GARCH, 확률적 변동성모형 등 여러 계량경제학 모형 추정 과정을 실제 사례와 함께 구체적으로 소개한다. 더불어 모형선택 방법과 추정의 효율성을 측정하거나 표본 외 예측력을 평가하는 방법들에 대해서도 기술하였다.

개정판에는 최근 빅데이터 분석기법에 대한 수요를 반영해서 혼합 분포 모형을 이용한 군집분석과 베이지안 변수선택 기법을 추가하였고, M-H를 통한 주변 우도함수 계산법도 새롭게 소개하였다.

제3판의 주요 변경 사항은 고차원 베이지안 벡터자기회귀(Large Bayesian VAR, LBVAR) 모형과 장기제약 구조벡터자기회귀 모형의 추가이다. 특히, 2000년대 후반 이후 고차원 VAR 모형을 베이지안 축소 사전 분포(shrinkage prior)를 적용하여 추정하면 거시변수들의 예측정확도 크게 향상된다는 연구결과들이 해외 저명저널에 다수 그리고 지속적으로 발표되고 있다. 이러한 베이지안 계량경제학계의 최신 경향을 반영하고 LBVAR 모형이 앞으로도 하나의 정립된 연구방법론으로 자리잡을 것으로 예상되어 LBVAR 모형을 제3판에 소개한다.

 

도움주신 분들

본 교과서 작성에 직접적인 도움을 주신 분은 미국 박사 과정시 여러모로 많이 부족했던 저자를 인내심을 갖고 지도하셨던 미국 Washington University in St. Louis 경영대 Siddhartha Chib 교수님이다. 동 대학 경제학과 Edward Greenberg 교수님의 쉽고 자세한 베이지안 계량경제학 수업을 통해서도 많은 도움을 받았다. 한국에서의 석사 과정 중 김창진, 신관호, 전병헌 교수님은 강의실 안팎에서 학문의 가치와 즐거움을 일깨워주셨고, 본 저자는 이 분들 덕분에 공부를 즐거운 업으로 삼을 수 있게 되었다. 한치록 교수님은 직접 제작하신 한글 Latex template을 제공해주시어 초판의 조판 작업에 절대적인 도움을 주셨다. 이 책의 집필을 가능케 해준 여러 학생들의 헌신적인 노고에도 진심으로 감사한다. 이창훈, 최아진, 김영민, 김윤정, 김동환은 저자의 강의를 성실히 강의노트로 정리하여 초고 작성에 큰 도움이 되었다. 특히, 이창훈 군은 일년 여에 걸친 원고의 전반적인 교정을 도와주었다. 이선호, 김기탁, 최희종은 새로운 내용을 추가하거나 초판의 오류를 수정하는 등 개정판 작업에 많은 기여를 하였으며, 박영사 전채린 차장님은 꼼꼼한 교정작업으로 개정판의 완성도를 높여 주셨다. 제3판의 추가내용 초고 작성에는 홍찬우와 김유준의 많은 도움을 얻었다.

마지막으로 항상 산과 같은 마음으로 크고 변함없는 지지와 격려를 보내주신 가족들과 주변 지인분들께 깊은 감사의 마음을 전한다. 이 책에 있는 모든 내용상의 오류는 본 저자의 책임이다.

 

초판: 2016년 봄 우당교양관 연구실에서

개정판: 2021년 여름 정경관 3층 연구실에서

제3판: 2024년 가을 정경관 5층 연구실에서”